昨日，有媒體采訪關(guān)于央行發(fā)布《關(guān)于推進(jìn)信用卡透支利率市場(chǎng)化改革的通知》的觀點(diǎn)，當(dāng)時(shí)對(duì)這個(gè)通知的內(nèi)容可以用“大吃一驚”來形容，這個(gè)信息前幾天就有所耳聞，但是由于沒有看到正式文件，加之其中取消信用卡透支利率上下限的“尺度”過大而難以置信。于是，在朋友圈中發(fā)了一條希望獲得文件原件的求助信息后，終于看到了相關(guān)正式文件，以“意想不到”的心情相信了這個(gè)通知的真實(shí)性。

中國(guó)的信用卡產(chǎn)業(yè)到2020年已經(jīng)誕生了三十五年，它的規(guī)則都是由央行統(tǒng)一制訂管理，信用卡透支利率，從我1994年開始使用信用卡的時(shí)候，就采用的是0.05%/日的標(biāo)準(zhǔn)。今天，發(fā)卡銀行不論規(guī)模大小、業(yè)務(wù)如何，也不管是大中銀行，還是城商銀行、農(nóng)商銀行，透支利率都要按照這個(gè)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，遵照統(tǒng)一的規(guī)則嚴(yán)格執(zhí)行。

直到2016年4月，央行發(fā)布《關(guān)于信用卡業(yè)務(wù)有關(guān)事項(xiàng)的通知》，并于2017年1月1日起實(shí)施，其中最重要的一個(gè)變化就是發(fā)卡銀行可以在信用卡透支利率0.05%/日的標(biāo)準(zhǔn)上打七折執(zhí)行，即0.035%/日，以年化計(jì)算，則從18.25%降到12.78%。這一政策的實(shí)施，成為中國(guó)信用卡產(chǎn)業(yè)發(fā)展三十多年來對(duì)規(guī)則進(jìn)行的首次重大變革，一定程度上為信用卡業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)了松綁，同時(shí)也為信用卡的個(gè)性化經(jīng)營(yíng)奠定了基礎(chǔ)。

?

然而，從這個(gè)政策出臺(tái)后幾年對(duì)信用卡業(yè)務(wù)的跟蹤情況來看，在發(fā)卡銀行中落實(shí)這個(gè)政策的銀行積極性并不積極，甚至一些中小銀行可能都不知道這個(gè)政策。至今能看到在透支利率上打折的信用卡產(chǎn)品，也僅有昆侖銀行信用卡的8折、中國(guó)銀行信用卡中贊卡的7折等幾款產(chǎn)品問世。盡管透支利率打折的信用卡產(chǎn)品寥寥無幾，但是已經(jīng)為中國(guó)信用卡業(yè)務(wù)的變革帶來一絲暖意，只是沒有形成熱潮。

?

多年來，信用卡業(yè)務(wù)在與其它信用消費(fèi)產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)中，盡管透支利率相同，但是信用卡卻由于在政策合規(guī)、交易場(chǎng)景、業(yè)務(wù)流程等諸多方面缺乏競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)而處于下風(fēng)，而《通知》的發(fā)布正是讓信用卡業(yè)務(wù)重新獲得市場(chǎng)主流地位的重要舉措。

此次央行《關(guān)于推進(jìn)信用卡透支利率市場(chǎng)化改革的通知》的突然出臺(tái)并緊急實(shí)施，直接取消了信用卡透支利率0.05%-0.035%/日的上下限，可以視為在2020年底，針對(duì)網(wǎng)絡(luò)小貸市場(chǎng)清理整頓之后，再次為信用卡業(yè)務(wù)強(qiáng)力解綁，徹底放開了信用卡在透支利率上的束縛?，F(xiàn)在流行的互聯(lián)網(wǎng)信用消費(fèi)產(chǎn)品的透支利息也為0.05%/日，信用卡可以靈活定價(jià)后，以利于信用卡業(yè)務(wù)在信用消費(fèi)領(lǐng)域，與其它互聯(lián)網(wǎng)信用消費(fèi)產(chǎn)品的對(duì)手展開正面交鋒中占得有利位置。

從另外一個(gè)角度，國(guó)內(nèi)發(fā)行信用卡的商業(yè)銀行超過百家，但是從實(shí)際情況來看，前十幾家發(fā)卡銀行規(guī)模占據(jù)了98%以上的市場(chǎng)份額，留給中小商業(yè)銀行的市場(chǎng)空間極其狹小，通過利用《通知》放開信用卡透支利率的市場(chǎng)化定價(jià)機(jī)制的政策，還可以通過調(diào)整免息期的時(shí)間周期（前2017年版《通知》中的規(guī)則），充分利用“新政”制訂有利于自身發(fā)展的經(jīng)營(yíng)策略，成為參與差異化市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的“有力武器”，滿足其與大中商業(yè)銀行爭(zhēng)奪市場(chǎng)的需求。

?

信用卡透支利率市場(chǎng)化并不是一個(gè)新概念，美國(guó)信用卡市場(chǎng)采取的就是市場(chǎng)化的透支利率模式，而且其所覆蓋的范圍為11.99%～29.49%（來自www.creditcards.com的數(shù)據(jù)），如果用戶的信用分越高，則其透支利率越低，反之，如果用戶信用分越低，甚至沒有信用分，則其透支利率則越高。這也是對(duì)信用良好用戶的政策傾斜。當(dāng)然，這里提醒一下，透支利率高低對(duì)于全額還款的用戶影響不大，因此這項(xiàng)政策影響范圍也是有限的人群。

?

?

對(duì)于《通知》放開信用卡透支利率，是否意味著信用卡透支利率將出現(xiàn)惡性殺跌的現(xiàn)象，這點(diǎn)不必過多擔(dān)心。由于銀行的資金都是有成本使用，發(fā)卡銀行即便按照市場(chǎng)化透支利率來定價(jià)，也要顧及資金成本，制訂合理的透支利率標(biāo)準(zhǔn)，相信最終會(huì)逐漸形成行業(yè)公認(rèn)的定價(jià)范圍標(biāo)準(zhǔn)，因此放開信用卡透支利率上下限，也不會(huì)出現(xiàn)透支利率出現(xiàn)“斷崖式”的超低定價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。

同時(shí)，通過對(duì)信用卡透支利率的市場(chǎng)化定價(jià)，也可以讓因2020年疫情所引發(fā)的發(fā)卡銀行與部分信用卡逾期用戶之間形成的對(duì)立矛盾，得到一定程度的緩解，但是可能有些卡債逾期人員會(huì)認(rèn)為自己可以與銀行就透支利率自行定價(jià)了，這是一種錯(cuò)誤的認(rèn)識(shí)。雖然《通知》放開了透支利率上下限制，但是透支利率的定價(jià)應(yīng)該也是由發(fā)卡銀行通過新產(chǎn)品，根據(jù)不同用戶的定位來落實(shí)，而不會(huì)采用一人一議的定價(jià)方式，但在透支利率方面提供了協(xié)商的基礎(chǔ)。

此次《通知》的出臺(tái)，反映了央行重塑信用卡業(yè)務(wù)在消費(fèi)金融領(lǐng)域中地位的強(qiáng)烈決心，可謂是破釜沉舟的舉措。但是客觀地說，信用卡透支利率市場(chǎng)化只是信用卡業(yè)務(wù)重新回歸市場(chǎng)的充分條件之一，畢竟經(jīng)常借助透支利率的用戶總體來說仍為少數(shù)。而信用卡業(yè)務(wù)能否借助《通知》重整旗鼓，重新奪回業(yè)已失去的市場(chǎng)位置和空間，更多地還是取決于發(fā)卡銀行在信用卡業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)策略實(shí)現(xiàn)與時(shí)俱進(jìn)的調(diào)整，提升自身業(yè)務(wù)實(shí)力，以及提升產(chǎn)品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，這才是更為重要的。